【作　　者】
曹 昭（博士）

【作者单位】
（河南安阳师范学院 河南安阳 455000）

【摘　　要】

      【摘要】金融衍生工具的产生在于交易双方对某一原生金融工具的价格变化具有不同的预期，其收益具有一定的不确定性。笔者通过具体事例运用类比法介绍金融衍生工具的账务处理。
　　【关键词】衍生工具   看涨期权   看跌期权

      一、“衍生工具——看涨期权”的账务处理
ABC公司于2007年2月1日向EFG公司发行以自身普通股为标的的看涨期权。根据该期权合同，如果EFG公司行权（行权价为102元），EFG公司有权以每股102元的价格从ABC公司购入普通股1 000股。
      其他有关资料如下：①合同签订日2007年2月1日；②行权日（欧式期权）2008年1月31日；③2007年2月1日每股市价100元；④2007年12月31日每股市价104元；⑤2008年1月31日每股市价104元；⑥2008年1月31日应支付的固定行权价格102元；⑦期权合同中的普通股数量1 000股；⑧2007年2月1日期权的公允价值为5 000元；⑨2007年12月31日期权的公允价值为3 000元；⑩2008年1月31日期权的公允价值为2 000元。