【作　　者】
李立平 姚伟华

【作者单位】
中南大学商学院

【摘　　要】

      【摘要】经理人股票期权会计计量方法是近年来会计理论界争议的热点问题之一。本文从研究经理人股票期权的价值组成入手，将经理人股票期权的价值分割为内在价值与时间价值，并进行仔细的界定，在认真剖析现有会计计量方法缺点的基础上提出了科学合理的计量方法，从而完整、动态地反映经理人股票期权价值。
　　【关键词】经理人股票期权   经济实质   内在价值   时间价值   会计计量方法

      一、经理人股票期权的价值分析
　　将经理人股票期权费用记入利润表已经得到理论界的广泛认同，但是在具体会计处理方法上，一直存在较大的争议。笔者认为，这些争议都源于对经理人股票期权价值的模糊认识。
　　经理人股票期权作为期权这一衍生金融工具的创新形式，具有期权的一般特征。期权的价值来源于两个方面：一是其内在价值，因为期权的持有者可以通过行权而获得收益。二是期权持有者等待获取更多报酬的机会成本，这就是时间价值。如果没有时间价值，期权将立即被行权，没有人会愿意持有。