【作　　者】
黄中生 张志雄

【作者单位】
中南财经政法大学

【摘　　要】
　　一、传统财务理论研究的缺失
　　作为应用经济学的一个分支，企业财务理论与经济理论及企业理论之间存在着密切的联系。企业财务理论构建于特定的企业理论基础之上，对企业的不同界定以及企业特征的现实变迁都会对企业财务理论造成影响。在信息完全、理性经济人等假设前提下，新古典经济学将企业视为“黑箱”，将制度与结构视为既定，把企业的经营过程作为一个标准的生产函数，其对稀缺资源与经济效率的关注和研究主要集中在价格和价值、供给和需求等经济技术层面上。受其影响，构建于新古典经济学基础之上的传统财务理论也认同了既有的制度，没有将制度纳入财务行为的解释框架。这就导致传统财务理论研究只关注企业的财务活动，过于偏重技术与方法的研究，强调从技术角度研究资金的配置，单纯追求资金运动的效率，从而忽视了从制度层面上来分析企业的财务行为；同时也使得对制度与财务行为之间的内在联系缺乏深入的分析，无法为财务制度的改革和创新提出建议，使理论构建趋于保守。